De cette analyse découle une question supplémentaire : est-ce que le particulier de 60 ans qui travaille toujours à temps plein y gagne a toucher sa prestation de retraite immédiatement?
Une possibilité depuis le 1er janvier 2014
Rappelons que depuis le 1er janvier 2014, les conditions originales exigeant qu’un travailleur ait cessé de travailler ou ait conclu une entente avec son employeur concernant la réduction de son salaire pour recevoir sa rente de retraite du Régime avant 65 ans sont abolies
Analyse
Pour l’analyse, nous utiliserons une espérance de vie de 24 ans (qui l’amènerait à 84 ans), un rendement annuel de 4,0% et une inflation annuelle de 2,0% (des hypothèses basées sur les Normes de projections de l’IQPF).
Imaginons un particulier de 60 ans qui gagne plus que le maximum des gains admissibles (54 900 $ en 2016). Il prévoit travailler encore cinq ans. Il aura droit à la prestation maximale du RRQ (il a cotisé suffisamment longtemps sur des salaires dépassant le MGA).
S’il opte de recevoir sa rente de retraite dès aujourd’hui, il recevra une rente annuelle indexée de 8 390 $ (réduction de 36%). Puisqu’il travaille toujours il devra cotiser au RRQ mais ce faisant, il recevra le supplément de rente dès l’année prochaine. Ce supplément sera égal à 0,5% du revenu sur lequel le rentier à cotisé l’année précédente. L’année prochaine, il recevra donc 8 815 $. Cette rente se calcule comme suit : 8 390 $ indexé d’une année à 2% (notre hypothèse) et un supplément de rente de 257 $ (0,5% * (54 900 $ – 3 500 $)). Puisque le particulier travaille encore il cotisera encore et ainsi de suite. À 65 ans, après cinq années de cotisations supplémentaires, il toucherait une rente totale de 10 688 $. Il aura reçu, en cinq ans, plus de 46 600 $ du RRQ.
Si au contraire, il avait décidé de ne pas demander sa rente à 60 ans, cette rente serait égale à 15 198 $ à 65 ans (en projetant de cinq années la rente maximale à l’inflation plus 1%). Il recevra donc annuellement 4 510 $ de plus. Le point mort se situe entre 73 et 74 ans. En utilisant les hypothèses précitées la valeur présente des deux scénarios va comme suit :
Rente touchée à 60 ans : 218 448 $
Rente touchée à 65 ans : 249 812 $
Différence : 31 364 $
Notons au passage que le particulier a dû cotiser au RRQ dans les deux cas.
Ainsi, malgré le fait qu’on puisse maintenant toucher sa rente de retraite du RRQ dès 60 ans, pour une espérance de vie normale, celui qui continue à travailler devrait fort probablement éviter ce choix.