En effet, le marché américain a connu un mois exceptionnel en janvier, avec un gain de 5,2 % de l’Indice S&P 500 conjugué à des effets de devises favorables, cela s’est traduit par un gain moyen de 5,6 % pour les fonds de la catégorie Actions américaines et 5,8 % pour ceux de la catégorie Actions de PME américaines.

Les grands marchés européens et asiatiques ont eux aussi connu un bon mois, ce qui a conduit à de fortes hausses pour les indices de fonds des catégories Actions européennes (4,6 %), Actions internationales (4,6 %), Actions mondiales (4,5 %) et Actions japonaises (3,9 %).

L’indice de fonds le plus performant pour le mois de janvier, comme il l’avait été pour la totalité de l’année 2012, a été celui qui mesure la catégorie Actions des soins de la santé, avec un gain de 7 %.

« Une combinaison de facteurs comme l’incertitude macroéconomique, l’amélioration des données fondamentales des actions et une demande accrue du consommateur en raison du vieillissement de la population ont contribué au surclassement du secteur des soins de la santé, considéré traditionnellement comme défensif », soutient l’analyste de fonds de Morningstar Joanne Xiao.

Les actions canadiennes ont continué à afficher de forts gains en janvier, mais ont été ralenties par la léthargie du secteur des ressources naturelles et n’ont pas réussi à tenir le rythme des marchés d’outre-mer. Par conséquent, les fonds d’actions canadiennes ont généré de bons rendements sur une base absolue, mais sont à la traîne par rapport à d’autres catégories d’actions.

Les Indices de fonds Morningstar Canada qui pistent les catégories Actions canadiennes, Actions canadiennes de revenu et Actions de PME canadiennes ont connu des hausses respectives de 2,5 %, 2,7 % et 2,9 %. Les catégories Actions en majorité canadiennes et Actions de PME en majorité canadiennes, qui peuvent investir jusqu’à 50 % dans les actions étrangères, ont mieux fait avec des gains respectifs de 3,6 % et 3,4 %.

Comme en décembre, les trois catégories à revenu fixe qui ciblent les obligations à moyen et à long terme étaient dans le rouge en janvier. L’Indice Revenu fixe canadien Morningstar a reculé de 0,7 % durant le mois, alors que les indices Revenu fixe canadien à long terme et Revenu fixe indexé à l’inflation Morningstar diminuaient quant à eux de 2,2 % et 2,6 % respectivement.