Les autorités américaines ont accusé trois frères, un banquier d’investissement et deux autres amis d’avoir participé à des stratagèmes de délits d’initiés ainsi qu’à un montage de manipulation de marché qui aurait notamment impliqué l’usurpation de l’identité de médecins et de patientes atteintes d’un cancer du sein, ainsi que la falsification de résultats d’essais cliniques.
La Securities and Exchange Commission (SEC) a porté plainte contre les frères Muhammad Saad Shoukat, Muhammad Arham Shoukat et Muhammad Shahwaiz Shoukat, ainsi que contre leurs amis Izunna Okonkwo, Daniyal Khan et Justin Kim, en lien avec deux stratagèmes présumés de manipulation de marché et un réseau allégué de délits d’initiés de 41 millions de dollars américains (M$ US).
Dans une procédure parallèle, le Department of Justice (DoJ), par l’entremise du bureau du procureur des États-Unis pour le district du New Jersey, a également déposé plusieurs accusations criminelles contre les six hommes, notamment pour fraude en valeurs mobilières, délits d’initiés et diverses accusations de complot.
Aucune des allégations n’a été prouvée devant les tribunaux.
Selon la plainte de la SEC, entre juin 2020 et février 2024, Justin Kim, un banquier d’investissement établi à San Francisco, aurait communiqué à Muhammad Saad Shoukat des informations privilégiées concernant neuf opérations potentielles de fusions et acquisitions dont il avait eu connaissance dans le cadre de son travail.
Muhammad Saad Shoukat aurait ensuite transmis ces informations à ses frères, ainsi qu’à Daniyal Khan et Izunna Okonkwo, qui auraient effectué des opérations boursières en se fondant sur ces renseignements non publics, générant ainsi environ 41 M$ US de profits illicites, selon la SEC.
Par ailleurs, la SEC allègue que les frères Shoukat ont manipulé les titres de deux sociétés pharmaceutiques américaines, Olema Pharmaceuticals et Opiant Pharmaceuticals.
Dans le cas d’Olema, la plainte affirme que Muhammad Saad Shoukat et Muhammad Arham Shoukat se seraient fait passer pour des médecins afin de soutirer des informations confidentielles sur les essais cliniques de la société. Ils auraient ensuite utilisé l’identité de patientes atteintes d’un cancer du sein métastatique, actives sur des forums en ligne, pour diffuser de faux résultats positifs concernant ces essais, dans le but de faire monter le cours de l’action.
La SEC soutient qu’ils auraient négocié les actions de la société avant que celle-ci ne corrige la désinformation, tirant profit de la hausse temporairement artificielle du titre.
Dans un second stratagème, la SEC allègue que les frères Shoukat ont acheté des actions d’Opiant à la suite d’un tuyau fourni par Justin Kim, selon lequel Opiant serait une cible d’acquisition. Lorsque cette transaction ne s’est pas concrétisée, les frères auraient diffusé un communiqué de presse frauduleux faisant état d’un partenariat fictif, ce qui aurait fait grimper le cours de l’action et leur aurait permis de liquider leurs positions à un prix gonflé.
La SEC réclame contre les six hommes des injonctions permanentes, la restitution des gains illicites avec intérêts, ainsi que des pénalités civiles. Elle demande également l’imposition d’une interdiction permanente visant Justin Kim.