Des conseillers indispensables

Tout ne se passe pas comme cela se devrait pour les épargnants qui choisissent les fonds à date cible, si l’on se fie à une enquête de la firme de conseils financiers Financial Engines. Sur 1 000 employés qui ont choisi des fonds à date cible pour leur régime de retraite, seule une minorité (26 %) en bénéficie comme il se doit. Il se trouve qu’une majorité d’entre eux investissent une part importante de leur actif à l’extérieur de ces fonds, ce qui annule leur efficacité. Ces épargnants disent vouloir augmenter la diversification de leur portefeuille. Il s’ensuit une perte de rendement annuelle médiane d’environ 2 % net de frais. Selon l’enquête, les épargnants plus âgés dont l’actif croît tendent à être un peu trop confiants en leurs moyens. Cela les mène à prendre des décisions de «diversification» hors de leurs fonds à date cible. Financial Engines en conclut que les participants aux fonds à date cible qui avancent en âge ont besoin de conseillers qui les maintiennent dans le droit chemin. À un certain âge, comptes gérés et fonds à date cible sont complémentaires, soutient la firme-conseil américaine (http://tiny.cc/a5qqey).