Un nouveau champ de la planification financière

15.11.2008 - Christine Deslandes

Face au choix épineux entre l'utilisation du REER ou du CELI, l'objectif de l'épargnant pèsera également dans la balance. Par exemple, un avocat qui rêve d'avoir son propre cabinet pourrait décider d'utiliser le CELI plutôt que le REER. "Les actifs détenus dans le CELI peuvent être déposés et retirés sans conséquence fiscale, en plus d'être portés en garantie d'un emprunt. Cette caractéristique confère au CELI un effet de levier financier inexistant pour le REER", écrivent Luc Godbout, professeur de la Chaire de recherche en fiscalité et en finances publiques de l'Université de Sherbrooke, et Chantal Amiot, directrice de la fiscalité au cabinet Bernard Gagné comptable agréé, dans la revue Stratège de juin 2008.

Par ailleurs, la flexibilité du CELI pourrait devenir un piège pour une personne le moindrement dépensière. "L'investisseur pourrait faire des retraits à court terme et laisser ses objectifs à long terme de côté", explique Marie-Claude Riendeau.

Fonds de prévoyance

Par contre, la souplesse du CELI est idéale pour épargner à court terme. Qu'il s'agisse d'acheterunevoiture,depayerun voyage, de reprendre ses études, etc., le CELI s'impose. Surtout que les retraits pourront être récupérés dans les années futures.

En effet, "contrairement aux règles régissant le REER, les sommes retirées du CELI peuvent être reversées ultérieurement", expliquent Luc Godbout et Chantal Amiot. Car l'idée même du CELI est de permettre aux contribuables de se doter d'un fonds de placement qui servira à différents besoins tout au long de leur vie.